Kosten sichtbar machen
Abschluss-, Verwaltungs- und Fondskosten werden über die gesamte Laufzeit betrachtet.
Dein Ruhestand
Was bleibt Dir? Nach Kosten. Nach Steuern.
Ein billiges Depot ist schnell eröffnet. Ob Depot oder Fondspolice mehr für Deinen Ruhestand lässt, entscheidet die Rechnung über die ganze Laufzeit. Prüfe Kosten, Fonds, Flexibilität und Steuern gemeinsam.
Persönliche Beratung in Erlangen für Erlangen, Nürnberg und Fürth – auf Wunsch auch digital. Deine unabhängigen Versicherungsmakler vor Ort.
Depot oder Fondspolice? Rechne bis zum Ende.
Abschlusskosten siehst Du sofort.
Die Steuerwirkung oft erst später.
Was bleibt mit 67 nach Kosten und Steuern? Verändere die Annahmen. Lass ein günstiges ETF-Depot gegen eine garantiefreie Fondspolice antreten – mit derselben unterstellten Bruttorendite.
Veränderbares Modellbeispiel · kein Versicherertarif und kein Brokerangebot
Kosten und Auszahlungssteuer selbst einstellen
Nach Kosten und modellierter Steuer
Vorteil Fondspolice
127.082 €Bei Deinen Annahmen. Ändere Kosten, Laufzeit oder Verkäufe – der Sieger kann wechseln.
- Fondspolice netto
- 2.446.084 €
- ETF-Depot netto
- 2.319.003 €
- Deine Einzahlungen
- 378.000 €
Die Gegenprobe: Depot ohne Zwischenverkäufe.
Bei sonst gleichen Annahmen: 2.983.753 € netto. Das Depot liegt dann 537.669 € vorn.
Die Rechnung offenlegen: Steuern, Kosten und Grenzen
ETF-Depot
Aktienfonds mit 30 % Teilfreistellung. Auf den steuerpflichtigen realisierten Gewinn: 25 % Kapitalertragsteuer plus 5,5 % Solidaritätszuschlag auf diese Steuer. Bei jedem gewählten Zwischenverkauf wird das gesamte Guthaben veräußert, die Steuer aus dem Guthaben bezahlt und der Rest neu angelegt. Die neue steuerliche Kostenbasis ist dieser Wiederanlagebetrag.
Ein bloßer Wechsel künftiger Sparraten realisiert keine Gewinne. Bei Buy & Hold fällt in diesem vereinfachten Modell die Veräußerungssteuer erst am Ende an.
Private Fondspolice
Kapitalauszahlung mit 67 nach mindestens zwölf Jahren. Modellannahme: sämtliche Erträge stammen aus Investmentfonds; nach 15 % Teilfreistellung wird die Hälfte des verbleibenden Gewinns angesetzt. Damit sind 42,5 % des Gewinns mit dem eingestellten Einkommensteuersatz zuzüglich vollem Soli belastet. Das ist weder ein halber Steuersatz noch die Besteuerung einer lebenslangen Rente.
Interne Fondswechsel lösen beim Versicherungsnehmer regelmäßig keine sofortige Gewinnbesteuerung aus. Vertragsvoraussetzungen und konkrete Kosten sind am Originalangebot zu prüfen.
Kosten werden auf beiden Seiten abgezogen.
Einzahlung jeweils zu Monatsbeginn. Die jährliche Bruttorendite wird mit dem Faktor der laufenden Kosten multipliziert und in eine Monatsrendite umgerechnet. Beide Kostensätze enthalten hier bereits die Fondskosten. Zusätzlich werden die gewählten Abschlusskosten der Police über die ersten 60 Monate verteilt. Risikobeiträge, feste Stückkosten, zusätzliche Transaktions- oder Wechselkosten sind nicht separat enthalten.
Bewusst vereinfachtes Szenario: konstante positive Rendite statt Marktverlauf; keine Inflation, Ausschüttungen, Vorabpauschalen, Freibeträge, Kirchensteuer, Verlustverrechnung oder Günstigerprüfung. Die Auszahlungssteuer ist ein einstellbarer Durchschnittssatz auf den steuerpflichtigen Gewinn, keine individuelle progressive Steuerveranlagung. Heutige Steuerregeln werden unverändert bis zum Modellende fortgeschrieben. Das Ergebnis bildet keinen bestimmten Tarif oder Broker ab und ist kein Renditeversprechen. Die Gegenprobe zeigt den Einfluss der unterstellten Verkäufe.
- Steuern auf Depot-Zwischenverkäufe (13)
- 340.436 €
- Steuer bei Depot-Endverkauf
- 99.065 €
- Steuer bei Policen-Kapitalauszahlung
- 479.814 €
Grundlagen: § 20 Abs. 1 Nr. 6 EStG, § 52 EStG (Altersgrenze), § 20 InvStG (Teilfreistellung), § 16 InvStG (Vorabpauschale), Alte Leipziger: Fondswechsel und Besteuerung. Rechenstand: 21.10.2026.
Anlage frei gestalten
ETF- und Fondsangebot, Rebalancing und Wechselmöglichkeiten müssen zur Strategie passen.
Auszahlung offen halten
Rente, Kapital oder eine Kombination – gute Verträge lassen Dir Entscheidungsspielraum.
Dein persönlicher Vergleich
Diese Angaben machen den Unterschied.
- Monatlicher Beitrag
- Anlagehorizont
- Risikoneigung
- Auszahlungswunsch
Die eigene Auswahlmethodik von optimal-versichertVMK BestAdvice
Leistung verstehen. Kosten durchblicken. Persönlich entscheiden.
Eigene redaktionelle Einordnung · externe Ratings separat ausgewiesenKriterien, Gewichtung und Methodenentwicklung offen ansehen →Vorsorge-Matrix · nachvollziehbar gewichtet
Dein Spitzenreiter entsteht aus Deinen Daten.
Wir benennen keinen pauschalen Testsieger. Der Spitzenreiter wird erst nach vollständiger Eingabe, Ausschluss ungeeigneter Tarife und Auswertung des aktuellen Datenstands berechnet. So bleibt die Empfehlung persönlich, prüfbar und zeitlich eingeordnet.
ErgebnisstatusPersönlicher Spitzenreiter nach AuswertungMorgen & Morgen Tarifdaten + VMK Portfolio Engine
Effektivkosten
ETF-/Fondsuniversum
Flexibilität
Auszahlungsoptionen
Anbieterqualität
VMK Portfolio Engine
Wissenschaftliche Disziplin statt Fonds-Bauchgefühl.
Unser regelbasiertes Modell verbindet Markowitz-Diversifikation mit einer an Merton angelehnten, laufzeitabhängigen Risikosteuerung. Es optimiert nicht auf eine versprochene Rendite, sondern auf ein robustes Verhältnis von Risiko, Kosten, Streuung und persönlichem Anlagehorizont.
- 01Anlageuniversum filtern
Verfügbare ETFs und Fonds werden nach Kosten, Fondsgröße, Liquidität, Replikation, Tracking Difference und Historie geprüft.
- 02Markowitz robust anwenden
Korrelationen und Schwankungsrisiken werden mit Bandbreiten statt punktgenauen Renditeversprechen verarbeitet.
- 03Lebenszyklus berücksichtigen
Das Risikobudget wird an Laufzeit, Reserven, Verlusttragfähigkeit und geplanten Auszahlungsbeginn angepasst.
- 04Überwachen und rebalancieren
Abweichungen werden regelbasiert geprüft; Änderungen erfolgen nachvollziehbar und nicht aufgrund kurzfristiger Marktstimmung.
Kapitalanlagen unterliegen Wertschwankungen bis hin zu Verlusten. Das Modell ist eine Auswahl- und Beratungslogik, keine Renditegarantie und ersetzt keine Geeignetheitsprüfung.
Verstehen · vergleichen · entscheiden
Deine Fragen. Verständlich beantwortet.
Orientierung zu Leistungen, Kosten und Risiken – mit direkt verlinkten Grundlagen. Stand: 25. September 2026. Eine persönliche Vertrags- und Bedarfsklärung bleibt erforderlich.
Fondsgebundene Rentenversicherung
Ist eine fondsgebundene Rentenversicherung sinnvoll?
Sie kann zu einer langfristigen Altersvorsorge passen, wenn Fondsanlage, Versicherungskosten, Rentenbedingungen und Ihre Risikotragfähigkeit zusammenpassen. Vergleichen Sie Garantien, Rückkaufswerte und Alternativen mit denselben Annahmen. Ein Versicherungsmantel macht eine Fondsanlage nicht automatisch sicherer oder rentabler; maßgeblich sind der konkrete Vertrag und die Entwicklung der Anlagen.
Wie viel muss ich für 1000 Euro Rente einzahlen?
Dafür gibt es keinen allgemeingültigen Beitrag. Benötigt werden unter anderem die Zeit bis zum Rentenbeginn, gewünschte Zahlungsdauer, Kosten sowie garantierte und nicht garantierte Rentenleistungen des konkreten Vertrags. Bei einer Fondsrente hängt das erreichbare Vermögen zusätzlich von der Fondsentwicklung ab. Eine Beispielrechnung muss ihre Annahmen offenlegen und darf nicht als Zusage verstanden werden.
Welche Nachteile hat eine fondsgebundene Lebensversicherung?
Mögliche Nachteile sind Wertschwankungen, Kosten für Vertrag und Fonds sowie finanzielle Nachteile bei früher Beendigung. Ohne passende Garantie kann die Leistung geringer ausfallen als erwartet; der Rückkaufswert entspricht nicht automatisch den eingezahlten Beiträgen. Wie stark diese Punkte wirken, hängt von Anlagewahl, Laufzeit und konkreten Bedingungen ab.
Ist die Auszahlung aus einer fondsgebundenen Rentenversicherung steuerfrei?
Nicht automatisch. Bei einer ungeförderten privaten Police hängen die Steuern unter anderem von Vertragsbeginn und Auszahlungsform ab. Bei einer Kapitalauszahlung kann der Unterschied zwischen Leistung und Beiträgen steuerpflichtig sein; bei einer lebenslangen privaten Rente gilt grundsätzlich die Ertragsanteilsbesteuerung. Altverträge, geförderte Verträge und gesetzliche Vergünstigungen müssen gesondert geprüft werden.
Redaktion: VMK GmbH. Gesetzliche Grundlagen, Behördeninformationen und wissenschaftliche Studien erfüllen unterschiedliche Zwecke. Keine Quelle belegt automatisch die Überlegenheit eines bestimmten Tarifs.
Nachlesen · Einordnen · Entscheiden
Wissenschaftliche Quellen & Fachliteratur.
Forschung zur Finanzkompetenz sowie amtliche Grundlagen zu Berufsunfähigkeit, Krankenversicherung und privater Altersvorsorge. Direkt zur Originalquelle – mit Autor, Publikation und fachlicher Einordnung.
- 01 · Wissenschaft
The Economic Importance of Financial Literacy: Theory and Evidence
Der Literaturüberblick ordnet ein, wie Finanzwissen mit Vorsorge- und Anlageentscheidungen zusammenhängt und weshalb verständliche Informationen bedeutsam sind.
- 02 · Wissenschaft
Financial education affects financial knowledge and downstream behaviors
Die Meta-Analyse von 76 randomisierten Experimenten findet im Durchschnitt positive Effekte finanzieller Bildungsangebote auf Finanzwissen und Verhalten.
- 03 · Amtliche Information
§ 172 VVG – Leistung des Versicherers
Die Vorschrift beschreibt den gesetzlichen Rahmen der Berufsunfähigkeitsversicherung und den Bezug zum zuletzt ausgeübten Beruf.
- 04 · Amtliche Information
Wechsel zwischen GKV und PKV
Der Ratgeber erläutert Zugangsvoraussetzungen und Grenzen eines Wechsels zwischen gesetzlicher und privater Krankenversicherung.
- 05 · Amtliche Information
§ 2 VVG-InfoV – Informationspflichten bei der Lebensversicherung, der Berufsunfähigkeitsversicherung und der Unfallversicherung mit Prämienrückgewähr
Die Verordnung nennt wesentliche vorvertragliche Angaben zu Kosten, Leistungen, Rückkaufswerten und Fonds, die einen nachvollziehbaren Produktvergleich unterstützen.
- 06 · Amtliche Information
Fragen und Antworten zur Reform der geförderten privaten Altersvorsorge
Das BMF erläutert die neuen Vorsorgeprodukte ab 1. Januar 2027, das Altersvorsorgedepot ohne Kapitalgarantie sowie Förderung und Riester-Bestandsschutz.
Die Forschung untersucht Finanzwissen und Verhalten allgemein, nicht die Wirksamkeit unserer Website oder einzelner Tarife; für den Versicherungsschutz bleiben die vereinbarten Bedingungen maßgeblich. Externe Quellen, keine eigenen Studien oder Kooperationen mit den genannten Einrichtungen. Quellenprüfung: 25. September 2026.